Kā procenti faktiski uzkrājas aizdevuma prasījumam starp maksājumiem
Uzkrātie procenti — skaidrojums
Kā uzkrājas procenti par aizdevumu? Izmantojot ikdienas uzkrāšanas metodi, katra atbilstošā diena pievieno summu, kas balstās uz attiecīgajā dienā neatmaksāto pamatsummu un gada likmi. Saskaitot šīs summas par periodu, iegūst uzkrātos procentus. Tie atspoguļo procentus, kas ir uzkrājušies saskaņā ar aizdevuma noteikumiem un vēl gaida izmaksu.
Atšķirība kļūst skaidra, ja plānotais maksājums kavējas. Procenti par periodu jau var būt uzkrāti, kamēr nauda vēl nav nonākusi ieguldītāja kontā. Maksājumu grafiks parāda, kad aizņēmējam jāmaksā. Uzkrājuma aprēķins nosaka, cik daudz procentu ir uzkrājies līdz šim datumam.
Ieguldītājs, kuram pieder vairāki prasījumi, var redzēt virkni nelielu procentu ieskaitījumu, nevis vienu kopēju maksājumu. Katrs ieskaitījums seko sava prasījuma grafikam. Lai izprastu vienu maksājumu, sāciet ar atlikumu, uz kura pamata tas aprēķināts, un ar datumiem, ko tas aptver.
Kad prasījumam sāk uzkrāties procenti
Vai procenti sāk uzkrāties dienā, kad es ieguldu?
Sākuma datums ir atkarīgs no prasījuma noteikumiem. Saskaņā ar Maclear publicētajiem procentu aprēķina noteikumiem, uzkrāšana sākas, kad aizdevums ir pārskaitīts aizņēmējam un projekts ir sasniedzis finansēta projekta statusu. Ieguldītājs var apņemties ieguldīt naudu pirms tas notiek. Skaitīšana no apņemšanās datuma tādā gadījumā ietvertu dienas pirms uzkrāšanas sākuma.
Rezultātu var ietekmēt arī tas, kā aizdevumā tiek skaitīta perioda pirmā un pēdējā diena. Dienu skaitīšanas konvencija dažādās platformās atšķiras, un tā ir noteikta prasījuma noteikumos. Pirmajam maksājumam būtiskie datumi ir līgumā noteiktais uzkrāšanas sākums un pirmā procentu perioda beigas. Turpmākie aprēķini seko noteikumos paredzētajām periodu robežām.
| Parametrs | Ko tas nozīmē | Ietekme uz perioda procentiem |
|---|---|---|
| Gada likme | Prasījumam noteiktā nominālā gada procentu likme. | Nosaka likmi, ko piemēro neatmaksātajai pamatsummai par attiecīgo gada daļu. |
| Neatmaksātā pamatsumma | Nesamaksātā pamatsummas atlikuma vērtība perioda sākumā. | Kad pamatsummas atmaksa samazina atlikumu, ar to pašu likmi vienlīdz garā periodā uzkrājas mazāk procentu. |
| Dienu skaitīšanas konvencija | Noteikums, kā procentu perioda dienas pārrēķina gada daļā. | Ja konvencija izmanto faktiskās dienas ar fiksētu saucēju, garāks mēnesis ar to pašu likmi un atlikumu nes vairāk procentu. |
| Uzkrāšanas sākuma datums | Datums, kurā saskaņā ar prasījuma noteikumiem sāk uzkrāties procenti. | Nosaka, kuras dienas tiek ieskaitītas pirmajā procentu maksājumā. Ja noteikumi nav skaidri, apstipriniet datumu platformā. |
Kāpēc ikmēneša procenti var atšķirties pie vienas un tās pašas gada likmes
Kāpēc ikmēneša procenti nav vienkārši gada likme, dalīta ar 12?
Dalīšana ar 12 uzskata katru mēnesi par vienu divpadsmito daļu no gada. Dienu skaitīšanas konvencija ir noteikums, kā konkrētu procentu periodu pārvērst gada daļā. Saskaņā ar Actual/365 Fixed aprēķinā tiek skaitītas faktiskās perioda dienas un par saucēju izmanto 365. Tādēļ 31 dienu ilgs periods pie vienas un tās pašas likmes un atlikuma nes vairāk nekā 28 dienu periods. Citas konvencijas var dot atšķirīgus rezultātus.
“Kāpēc mans ikmēneša procentu maksājums ir atšķirīgs?” parasti ir saistīts ar datumiem, atlikumu vai abiem. Salīdziniet dienu skaitu abos periodos un pēc tam pārbaudiet, vai iepriekšējais maksājums atmaksāja daļu pamatsummas. Procentu summa var mainīties, kamēr gada likme paliek nemainīga. Tas ir viens no iemesliem, kāpēc divi piedāvājumi ar vienādu norādīto likmi var izmaksāt atšķirīgas summas.
Līgumā noteiktā procentu likme ir ievaddati procentu aprēķinam par periodu. Maclear galvenais ienesīguma rādītājs, gada ienesīgums no ieguldījuma (AROI), izsaka sagaidāmos ieņēmumus attiecībā pret iegādes cenu gada izteiksmē. Ja prasījums tiek iegādāts ar atlaidi, tā prognozētais AROI var mainīties, pat ja uzkrāšanai izmantotā līgumiskā likme paliek nemainīga.
Kā amortizācija maina procentus vēlākajos maksājumos
Kāpēc vēlākajos maksājumos ir mazāk procentu nekā pirmajā?
Amortizācija ir pakāpeniska pamatsummas atmaksa. Tiklīdz maksājums atmaksā daļu no aizdevuma atlikuma, procenti sāk uzkrāties par mazāku summu. Pie vienas un tās pašas gada likmes un vienāda garuma periodiem procenti samazinās, pamatsummu atmaksājot. Garāks periods var daļēji vai pilnībā kompensēt šo samazinājumu, tādēļ procentu daļai nav obligāti jāsamazinās katru mēnesi.
Saistību starp amortizāciju un laika gaitā samaksātajiem procentiem ir vieglāk saskatīt, ja maksājuma abas daļas tiek nodalītas. Pamatsummas daļa atmaksā aizdoto naudu. Procentu daļa ir maksa par atlikumu attiecīgajā periodā. Maksājums, kas sastāv tikai no procentiem, atstāj atlikumu nemainīgu. Ar plānotie maksājumi, kas atmaksā pamatsummu pirms termiņa beigām, summa, par kuru tiek aprēķināti procenti, samazinās, veicot šīs atmaksas.
Kas saņem uzkrātos procentus, kad prasījums tiek pārdots?
Kas notiek ar uzkrātajiem procentiem, ja es pārdodu pirms maksājuma datuma?
Maclear Secondary Market, pārdevējs patur jau saņemtos maksājumus un saņem nolīgtos pārdošanas ieņēmumus, atskaitot piemērojamo maksu. Kad pārdošana ir pabeigta, pircējs iegūst atlikušo prasījumu. Saskaņā ar Maclear noteikumiem par pārdevēja un pircēja maksājumiem, procenti, kas uzkrāti pirms pārdošanas, bet vēl nav izmaksāti, tiek nodoti kopā ar prasījumu.
Pieņemsim, ka pārdošana tiek pabeigta procentu perioda vidū. Ja aizņēmējs veic nākamo plānoto maksājumu, tas nonāk pie pircēja, ieskaitot visus procentus no laika pirms pārdošanas, kas pabeigšanas brīdī nebija izmaksāti. Pārdošanas ieņēmumi un aizņēmēja vēlākais maksājums ir atsevišķas summas. Nodošana stājas spēkā, kad pārdošana ir pabeigta. Prasījuma izvietošana sarakstā vien nemaina to, kurš saņem maksājumus.
Soli pa solim izstrādāts piemērs par €1,000 prasījumu
Tikai ilustratīvs piemērs. Pieņemsim, ka amortizējamam prasījumam sākotnēji ir €1,000 neatmaksātās summas ar 12% gada procentu likmi. Ar katru ikmēneša maksājumu tiek atmaksāti €100 pamatsummas. Pirmais periods ilgst 31 dienu, bet otrais — 28 dienas. Piemērā izmantota Actual/365 Fixed metode un pieņemts, ka katra pamatsummas atmaksa tiek veikta saskaņā ar grafiku attiecīgā perioda beigās.
1. Aprēķiniet pirmā perioda procentus. Reiziniet gada likmi ar gada daļu, ko aptver periods, un pēc tam reiziniet ar neatmaksāto pamatsummu. Šajā gadījumā 12% × (31 ÷ 365) × €1,000 ≈ €10.19. Ar atmaksātiem €100 pamatsummas pirmais maksājums kopā ir €110.19.
2. Atjauniniet neatmaksāto pamatsummu. €100 pamatsummas atmaksa samazina atlikumu līdz €900. Nākamais periods sākas ar šo neatmaksāto summu.
3. Aprēķiniet otrā perioda procentus. Pie tās pašas gada likmes, 12% × (28 ÷ 365) × €900 ≈ €8.28. Atmaksājot vēl €100 pamatsummas, otrais maksājums kopā ir €108.28. Periods ir īsāks un atlikums ir mazāks, tāpēc abas izmaiņas samazina procentu summu.
4. Salīdziniet rezultātu ar dalīšanu ar 12. Vienmērīgs ikmēneša aprēķins dod €10.00 no €1 000 un €9.00 no €900. Dienu skaitīšanas aprēķins dod €10,19 un €8,28. Lai redzētu, cik liela daļa no starpības rodas no īsākā perioda, saglabājiet sākotnējo atlikumu nemainīgu. Pie €1 000 28 dienas nopelnītu €9.21. Samazinot atlikumu līdz €900, summa samazinās līdz €8.28.
Likme, atmaksas summas un dienu skaitīšanas konvencija šajā piemērā ir pieņēmumi. Konkrētam prasījumam izmantojiet projekta sludinājumu un aizdevuma noteikumus, lai pārbaudītu likmi un uzkrāšanas sākuma datumu. Ja noteikumos dienu skaitīšanas konvencija nav norādīta, apstipriniet to ar Maclear.
Uzkrātie procenti nav garantēti ienākumi, kamēr tie faktiski nav izmaksāti – ja aizņēmējs kavē maksājumu, par attiecīgo periodu uzkrātie procenti var tikt aizkavēti, nevis pilnībā zaudēti, un prasījuma ienesīgums nekad nav garantēts neatkarīgi no uzkrāšanas mehānikas.
Biežāk uzdotie jautājumi
Ko nozīmē uzkrātie procenti?
Uzkrātie procenti ir procenti, kas ir uzkrājušies saskaņā ar aizdevuma noteikumiem un vēl gaida izmaksu. Tie uzkrājas procentu perioda dienu laikā un ir maksājami plānotajā maksājuma datumā. Uzkrātā summa un investora kontā ieskaitītā summa var atšķirties, ja aizņēmējs maksā novēloti.
Kāpēc mēneša procenti nav vienkārši gada likme, dalīta ar divpadsmit?
Dalīšana ar divpadsmit pieņem, ka katrs periods veido vienādu gada daļu. Saskaņā ar konvenciju, kas skaita faktiskās dienas ar fiksētu saucēju, 31 dienas periods pie tā paša atlikuma un tās pašas gada likmes nopelna vairāk nekā 28 dienu periods. Aprēķinu nosaka prasījuma dienu skaitīšanas konvencija.
Kas notiek ar uzkrātajiem procentiem, ja prasījums tiek pārdots Secondary Market?
Maclear platformā neizmaksātie uzkrātie procenti pārdošanas noslēgšanas brīdī pāriet pircējam. Pārdevējs patur jau saņemtos maksājumus un saņem pārdošanas ieņēmumus. Pircējs saņem turpmākos maksājumus saskaņā ar prasījumu, tostarp procentus, kas bija uzkrāti pirms darījuma noslēgšanas un tobrīd vēl nebija izmaksāti.
Kāpēc katrs nākamais maksājums amortizējamam aizdevumam satur mazāk procentu?
Pamatsummas atmaksa atstāj mazāku atlikumu, no kura aprēķināt nākamā perioda procentus. Pie tās pašas gada likmes un vienlīdz garos periodos mazāks atlikums rada mazāk procentu. Ja periodu garums atšķiras, garāks periods var daļēji vai pilnībā kompensēt zemāka atlikuma ietekmi.
No kura datuma sāk uzkrāties procenti par prasījumu?
Procenti sāk uzkrāties datumā, kas norādīts prasījuma noteikumos. Maclear publicētajās vadlīnijās norādīts, ka tie sāk uzkrāties brīdī, kad aizdevums tiek pārskaitīts aizņēmējam. Šis datums var iestāties pēc tam, kad investors ir apņēmies ieguldīt līdzekļus projektā, tādēļ ar apņemšanās datumu vien nepietiek, lai aprēķinātu pirmā perioda procentus.
Maclear AG ir Šveices peer-to-peer (P2P) aizdevumu un pūļa finansējuma platforma, kuras galvenā mītne atrodas Šveicē. Uzņēmums darbojas kā finanšu starpnieks nebanku sektorā un ir PolyReg SRO biedrs, saskaņā ar Šveices finanšu regulām, īpaši attiecībā uz AML, KYC un GDPR. Maclear nodrošina individuāliem un kvalificētiem ieguldītājiem piekļuvi rūpīgi izvēlētiem biznesa aizdevumu piedāvājumiem, ar integrētu riska novērtējumu, nodrošinājumu fondu un sekundāro tirgu likviditātei.
Šī raksta saturs ir sniegts tikai informatīviem un izglītojošiem mērķiem. Tas nesatur ieguldījumu, finanšu, nodokļu vai juridisku konsultāciju. Peer-to-peer (P2P) aizdevumi un pūļa finansējuma ieguldījumi rada daļēja vai pilnīga kapitāla zaudējuma risku. Iepriekšējā veiktspēja nenorāda uz nākotnes rezultātiem. Likviditāte sekundārajā tirgū nav garantēta. Lasītājiem ieteicams veikt savu izpēti un konsultēties ar kvalificētiem konsultantiem pirms jebkādu finanšu lēmumu pieņemšanas. Produktu un pakalpojumu pieejamība var būt ierobežota noteiktās jurisdikcijās.