Дългосрочната инвестиция обикновено се определя от това колко дълго инвеститорът планира да остане инвестирал, а не от падежа, отпечатан на който и да е инструмент. На платформа за краудфандинг индивидуалните заеми са с продължителност от 4 до 16 месеца, но инвеститорите изграждат многогодишни хоризонти, като непрекъснато реинвестират главницата, когато се връща — различен механизъм от задържането на един дългосрочен облигационен инструмент.<\/p>
Дългосрочна инвестиция: Как всъщност се изгражда хоризонтът
Какво е дългосрочна инвестиция?
Дългосрочната инвестиция е вид инвестиция, при която капиталът е разпределен с предположението, че ще остане активен в продължение на няколко години или повече. Точният времеви период зависи от оценката на инвеститора и стратегията, която възприема конкретни рискове и толерантността на инвеститора към тях в дългосрочен план.
Какво се счита за дългосрочна инвестиция?
Общо взето, всяка инвестиция, която обхваща няколко години, може да се счита за дългосрочна инвестиция. Няма универсално правило, че инвеститорът трябва да задържа активите с особено дълги срокове. Вместо това, инвеститорът може да задържи един актив в портфейла, оставяйки го непокътнат в продължение на 5 години, или може да преразпредели тези средства, разделяйки ги и купувайки няколко актива от същия тип за същите 5 години по-рано.
Дългосрочно срещу краткосрочно инвестиране: Какво всъщност се променя?
Дългосрочните и краткосрочните инвестиции се различават не само по времевия период, през който активите се задържат в портфейла, но и по действията, които инвеститорът предприема, след като капиталът отново стане наличен за тях.
Инвеститорът, който се опитва да получи краткосрочен доход, може да инвестира в проекти, които имат много малко време до падежа (няколко месеца). Също така, те могат да изтеглят средствата, когато искът е достигнал падежа и веднага да ги реинвестират в друг краткосрочен проект с различна цел. Инвеститорът, който предпочита дългосрочното натрупване на капитал, може да приеме напълно различен подход и да купи същия инструмент с падеж след шест месеца, но след това може да реинвестира парите в главницата в друг проект и след това в друг, когато вторият иск също е достигнал падежа.
Колко дълго трябва да задържите инвестиция?
Няма универсален единствен период за това колко дълго инвестицията трябва да бъде задържана. Инвестиционният хоризонт зависи от фактори като целта на стратегията, изискванията за ликвидност, готовността да се толерират специфични инвестиционни рискове и времевия период, в който парите ще бъдат необходими.
Как всъщност се изгражда дълъг хоризонт
Дългият инвестиционен хоризонт обикновено разчита на това, че инвеститорът не се нуждае от пари достатъчно скоро, за да може да остане в проекта достатъчно дълго. Таблицата по-долу обобщава подходите към дългосрочната инвестиция.
| Подход | Какво държите | Какво трябва да се случи, за да се задържи хоризонтът | Основен риск за плана |
|---|---|---|---|
| Единствен дългосрочен инструмент | Един инструмент с многогодишен период на задържане | Инвеститорът продължава да задържа, ако за предвидения период | Пазарните, кредитните и ликвидните условия могат да се променят |
| Стълба от краткосрочни искове с ръчна реинвестиция | Краткосрочни искове, които падат в различно време | Върнатата главница се разпределя многократно на нови искове | Сравними нови проекти може да не са налични |
| Автоматизирана реинвестиция (AutoInvest) | Допустими искове от местни проекти, избрани чрез предварително определени условия | Наличният капитал продължава да намира допустими проекти | Автоматизацията не може да гарантира наличността на проекти или възвръщаемост |
| Смешан подход | Дългосрочни задържания плюс по-краткосрочни реинвестирани искове | Предвиденото разпределение се поддържа с времето | Отклонение в разпределението, разлики в ликвидността и риск от реинвестиция |
Това е обща информация, а не инвестиционен съвет. Възвръщаемостта не е гарантирана и нито един от тези подходи не премахва риска от загуба.
Защо кратките срокове на заемите не изключват дългосрочен план
Кратките срокове на заемите не изключват дългосрочен план, тъй като те служат на различни цели. Инвеститорите в краудфандинг обикновено се опитват да получат по-високи приходи за по-кратък период. Тъй като исковете, които се предлагат на пазара, са предимно между 4 и 16 месеца преди да достигнат падежа, краткосрочните инвеститори може да искат да разпределят капитала си и след това да го изтеглят за напълно различна цел. Дългосрочната инвестиция служи на стратегията за натрупване на капитал; затова непрекъснатата реинвестиция в същите активи или по-дълги времеви рамки е напълно правдоподобна.
Могат ли краткосрочните заеми да изградят дългосрочно портфолио?
Да, краткосрочните заеми могат да изградят дългосрочно инвестиционно портфолио. Инвеститорът, който иска да преследва натрупването на капитал в дългосрочен план, може просто да закупи иск за 12 месеца, да изчака да достигне падежа и след това да реинвестира средствата в същия актив, а след това да повтори цикъла отново. Maclear предлага AutoInvest, за да направи инвестирането по-просто, като дава възможност за проектиране на 10 стратегии с минимум 50 € на иск.
Рискът от реинвестиция, за който никой не споменава
Повторната реинвестиция има особен риск, който не съществува точно в подобна форма за всеки инвеститор, променяйки се с всеки инвеститор, който преразпределя средствата си в съответствие с собствената си стратегия. Рискът е бъдещите инвестиционни условия, които остават предимно неизвестни и невъзможни за точно предсказване.
В случай че инвеститорът изчака, докато краткосрочният иск достигне падежа след 12 месеца и след това се опита да реинвестира, те могат да видят различни лихвени проценти, оценки на риска, цифри на AROI и проекти от различни сектори на пазара. Затова реинвестицията не може да бъде статична, тъй като пазарните обстоятелства и изборът на налични проекти се променят.
Maclear изчислява очакваните възвръщаемости на инвестицията, използвайки Годишна възвръщаемост на инвестицията, или AROI, метрика. AROI има следната формула:
AROI = (Очаквани печалби / Оставащ период) * (365 / Закупена главница)
AROI описва очакваните възвръщаемости, а не гарантиран инвестиционен резултат. Затова трябва да се счита за теоретична оценка на възможните възвръщаемости, а не за предсказание на фактическата инвестиционна производителност. Важно е да се отбележи, че тъй като пазарните условия се променят и всяко действие по реинвестиране е различно, падежът има значение и вътрешното оценяване на риска също е важно.
Как да изберете собствен времеви хоризонт
Краткият срок на заема не прави инвестицията защитена: главницата не е гарантирана, а Фондът за провизии е споделен резерв, финансиран от 2% от таксите от финансирани проекти, а не гаранция за обратно изкупуване.
Когато инвеститорът иска да оцени времевия хоризонт, той трябва да започне с оценка на целта на капитала. Инвеститорът трябва да е в състояние да разбере дали би могъл да се нуждае от пари в краткосрочен план или дали е комфортен с дългосрочното натрупване на капитал. Също така, оценката на собствената толерантност към риск и възприятие за риск е друг важен аспект на подготовката.
Ако инвеститорът иска да опита стратегия за дългосрочни инвестиции, докато го прави чрез реинвестиране в краткосрочни активи, той изисква дисциплина и внимателно управление на капитала. Ако инвеститорът вече е изтеглил главницата многократно вместо да я преразпределя, срокът на инвестицията става значително по-кратък. Също така, ако инвеститорът използва AutoInvest или други автоматизирани инструменти за своята стратегия, той не трябва да замества оценката на портфейла си, диверсификацията и оценката на всеки проект с автоматично реинвестиране.
Ако инвеститорът е готов да излезе рано, единствената опция е Вторичният пазар. Инвеститорът може да се опита да продаде искането на номиналната стойност или с отстъпка до 50% на друг инвеститор. Продажбата не е гарантирана. Въпреки това, ако инвеститорът успее да осигури купувач, Maclear ще начисли такса за продавача от 2.5%, а закупеното искане ще има 30-дневен период на блокиране в сметката на купувача. В случай че няма купувач, готов да закупи искането, то ще бъде автоматично изтрито от Вторичния пазар след 14 дни, в съответствие с Общите условия на Maclear.
В обобщение, времевият период на падежа на искането и последиците за инвеститора са различни. Някои инвеститори може да предпочитат дългосрочни активи, докато други може постоянно да купуват по-кратко искане с 12-месечен падеж и да реинвестират отново и отново.
Често задавани въпроси
Какво се счита за дългосрочна инвестиция?
Инвестицията, която е планирана да се задържи за няколко години, може да се счита за дългосрочна инвестиция. Целите на портфейла за дългосрочни инвестиции могат да бъдат натрупване на капитал, големи покупки като ипотека за къща, ново превозно средство, нов бизнес или пенсиониране. Прагът за времевия период за "дългосрочна" инвестиция е условен, а не буквален. Той е или зададен от правилата на конкретния инвеститор, или от клас актива.
Колко дълго трябва да задържите инвестиция?
Инвеститорът трябва да задържи инвестицията за период, който съответства на целите му. Прагът е индивидуален и зависи от множество фактори като толерантност към риск, възприеман риск, желана ликвидност и целта на конкретния портфейл. Няма универсален времеви период, който да определя прага.
Могат ли краткосрочните заеми да изградят дългосрочен портфейл?
Да, ако, предположим, инвеститорът закупи искане с 12 месеца до падеж, след това реинвестира отново в същото искане, изчаква да изтече отново и реинвестира отново, това може да стане дългосрочен инвестиционен проект. Реинвестицията създава механизъм за превръщане на повтарящи се краткосрочни активи в части от дългосрочен портфейл чрез постоянна преразпределение на средства.
Каква е разликата между дългосрочни и краткосрочни инвестиции?
Разликата между дългосрочни и краткосрочни инвестиции е в честотата на решенията за реинвестиране и различното ниво на експозиция на инвеститора към променящите се обстоятелства при всяко връщане на капитала. Дългосрочният инвестиционен подход не винаги е синоним на дългосрочен актив.
Премахва ли автоматичната реинвестиция риска?
Не, автоматичната реинвестиция не премахва риска. AutoInvest на местни проекти в Maclear (10 стратегии на потребител с минимум 50 € на искане) само автоматизира решенията, взети от инвеститора. Инвеститорът задава параметрите за всяка стратегия сам.
За Maclear
Maclear AG е швейцарска платформа за заемане и краудлендинг, със седалище в Швейцария. Компанията действа като финансов посредник в небанковия сектор и е член на PolyReg SRO, в съответствие с швейцарските финансови разпоредби, особено по отношение на AML, KYC и GDPR. Maclear предоставя на индивидуални и квалифицирани инвеститори достъп до внимателно подбрани бизнес възможности за заеми, с интегрирана оценка на риска, Фонд за провизии и Вторичен пазар за ликвидност.
Съдържанието на тази статия е предоставено само за информационни и образователни цели. То не представлява инвестиционен, финансов, данъчен или правен съвет. Заемането от човек на човек (P2P) и инвестиции в краудлендинг носят риск от частична или пълна загуба на капитал. Предишната производителност не предсказва бъдещи резултати. Ликвидността на вторичния пазар не е гарантирана. Читателите се насърчават да провеждат свои собствени изследвания и да се консултират с квалифицирани съветници, преди да вземат финансови решения. Наличността на продукти и услуги може да бъде ограничена в определени юрисдикции.