Primo default, recupero completo: come Maclear ha protetto il capitale degli investitori nel caso Vibroedil

Nel luglio 2025, una delle società finanziate da Maclear — Vibroedil S.R.L. — ha avviato una procedura fallimentare in Italia.

Questa è stata la primo caso predefinito nella storia della nostra piattaforma. Eppure, nonostante le turbolenze legali e finanziarie, ogni investitore che ha partecipato al finanziamento del progetto di Vibroedil ha ricevuto il 100% del capitale. È importante sottolineare che non sono stati prelevati fondi dal Fondo di previdenza.

Questo risultato è stato il risultato dell'approccio strutturato di Maclear al rischio, della comunicazione attiva con il mutuatario e della strategia di recupero disciplinata.

Come si è evoluta la situazione

Il progetto Vibroedil era stato finanziato su Maclear in tre fasi, ciascuna di 50.000€, per un totale di 150.000€. Il prestito era garantito da solide garanzie, che offrivano una forte protezione sin dall'inizio.

Per illustrare come vengono gestite tali situazioni:

Una società in Spagna, ad esempio, richiede un prestito di 50.000 euro per acquistare attrezzature, fornendo beni immobili e una garanzia personale del proprietario come garanzia. Prima dell'approvazione, la domanda viene sottoposta revisione finanziaria e legale da parte di Maclear, compresa la valutazione dei rendiconti finanziari, del carico del debito e della documentazione patrimoniale.

Pochi mesi dopo, l'azienda perde un importante cliente e le entrate iniziano a diminuire. In caso di mancato pagamento, Maclear contatta immediatamente il mutuatario per comprendere la causa e cercare di risolvere il problema in modo amichevole.

Se il rimborso è ritardato oltre 30 giorni, collezione soft inizia: un delicato processo di recupero. In questa fase, Il Fondo di previdenza copre temporaneamente i pagamenti degli interessi, in modo che gli investitori non subiscano ritardi nei rendimenti.

Se il debito rimane insoluto dopo 60 giorni, il caso si sposta su recupero legale: i beni vengono sequestrati, le garanzie vengono vendute e i proventi vengono utilizzati per restituire il capitale agli investitori. Nella maggior parte dei casi, gli investitori si riprendono 100% del capitale, anche se gli interessi maturati durante il ritardo potrebbero non essere inclusi.

Quando Vibroedil è fallita, la situazione ha seguito un percorso simile. La società ha continuato a pagare gli interessi per diverse settimane. Maclear ha scelto di comunicare con gli investitori solo dopo aver confermato lo status giuridico del mutuatario, una decisione radicata nella nostra politica interna che privilegia l'accuratezza rispetto alla speculazione.

Comunicazione e recupero

Durante tutto il processo, il team Maclear ha mantenuto una comunicazione trasparente sia con il mutuatario che con gli investitori.

• Gli aggiornamenti sono stati emessi dopo ogni fase di rimborso.
• Il team di supporto ha risposto personalmente alle domande degli investitori.
• Una volta confermate le difficoltà finanziarie, i nostri team legali e di rischio avviato trattative dirette con i rappresentanti di Vibroedil.

Invece di perseguire una lunga e incerta richiesta di fallimento, Maclear ha raggiunto un contratto di rimborso privato. Questo approccio ha permesso a Vibroedil di completare i rimborsi in un lasso di tempo controllato, senza la necessità di prelevare fondi dal Fondo di accantonamento.

Questa decisione ha seguito la nostra logica operativa principale:

1. Recupera ciò che può essere recuperato in modo efficiente;
2. Mantenere la continuità dei rimborsi;
3. Evita inutili ritardi legali quando è possibile collaborare.

Il risultato: gli investitori hanno ricevuto l'intero importo principalee il caso è stato chiuso senza perdite.

Perché l'accordo è stata la scelta più intelligente

Nelle procedure fallimentari tradizionali, i creditori spesso attendono anni per eventuali recuperi parziali. Agendo direttamente e pragmaticamente, Maclear ha evitato tale rischio e ha assicurato che gli investitori fossero rimborsati più rapidamente e integralmente.

Questo risultato ha rafforzato uno dei principi guida di Maclear: ci concentriamo su soluzioni pratiche che proteggono il capitale degli investitori e mantengono la fiducia, anche in circostanze difficili.

Cosa ha imparato Maclear

Ogni impostazione predefinita, anche quella di successo, è un'opportunità di apprendimento.
A seguito del caso Vibroedil, abbiamo implementato diversi miglioramenti interni:

• Comunicazione più rapida con gli investitori: gli aggiornamenti vengono ora pubblicati immediatamente dopo la conferma di importanti eventi finanziari o legali.
• Procedure per i creditori più chiare: i processi interni per la registrazione dei crediti dei creditori sono stati perfezionati quando si tratta di garanzie.
• Maggiore trasparenza delle previsioni: le previsioni dei mutuatari ora includono un contesto e delle dichiarazioni di non responsabilità espliciti.

Meccanismi di protezione in azione

Il modello di protezione a strati di Maclear ha dimostrato la sua efficacia in questo caso.
Include:

• Prestiti garantiti — ogni progetto è supportato da asset tangibili.
• Il Fondo di previdenza — utilizzato per coprire i ritardi di rimborso quando necessario.
• Screening rigoroso — ogni mutuatario viene sottoposto a una valutazione finanziaria e legale dettagliata prima dell'approvazione.

Grazie a questi meccanismi, anche il primo default della nostra storia ha comportato zero perdite per gli investitori.

Una prospettiva realistica sul rischio

Mentre la protezione multistrato di Maclear riduce notevolmente i rischi, le impostazioni predefinite possono ancora verificarsi. Gli ambienti aziendali cambiano, i mercati cambiano e non tutti i mutuatari sono in grado di anticipare tali sfide.
Ciò che conta è come risponde una piattaforma — e nel caso di Vibroedil, la risposta rapida e strutturata di Maclear ha garantito la protezione degli investitori.

Suggerimenti professionali per gli investitori

Anche con una solida protezione della piattaforma, gli investitori svolgono un ruolo cruciale nella gestione del rischio del proprio portafoglio.
Ecco come rimanere resilienti:

1. Diversificare. Distribuisci i tuoi investimenti su più progetti anziché concentrarti su un solo mutuatario. È il modo più efficace per ridurre le potenziali perdite.
2. Controlla i gradi di rischio. Rendimenti più elevati di solito significano un rischio più elevato: bilancia il tuo portafoglio tra prestiti più sicuri (A—B) e a medio rischio (C—D).
3. Resta informato. Rivedi i dettagli del mutuatario, le finalità del prestito e gli aggiornamenti della piattaforma per prendere decisioni basate sui dati.
4. Pensa a lungo termine. Le fluttuazioni temporanee o i default isolati non definiscono la performance del portafoglio, ma la coerenza sì.

Considerazioni finali

Il caso Vibroedil è stato un momento fondamentale per Maclear: un test reale della nostra filosofia di gestione del rischio. Lo ha dimostrato con solide strategie collaterali, comunicazione responsabile e ripresa proattiva, il capitale degli investitori può rimanere al sicuro anche di fronte al fallimento.

Anche se non possiamo eliminare completamente il rischio, possiamo trasforma le sfide in una protezione più forte per i nostri investitori.